Især ved fuldmåne længes Ingeborg efter den utæmmede Sylvester, der er forsvundet under mystiske omstændigheder. Urovækkende begivenheder begynder at udspille sig på byens nedlagte sanatorium for aparte lidelser og i den omkringliggende skov. Da byens driftige restaurationsejer beslutter sig for at drive hotel på sanatoriet, bliver Ingeborg og hendes omgangskreds hvirvlet ind i en uheldsvanger og livsfarlig sag. Ved fuldmåne er en roman om kærlighed og længsel, om venskaber, manipulation og bedrag, og om det, der vågner ved fuldmåne.