Drengene Mikkel og Henrik vil udspionere Tosse-Jørgensen, som de tror er en varulv. Da Mikkel glemmer sin kikkert på Jørgensens grund, må de opsøge varulvens hus midt om natten for at få kikkerten tilbage

På vej ud til mormoren passes Mikkel og Henrik op af en sær gammel mand, som plaprer op om helvedes flammer, en skrigende rundsav og om noget frygteligt, der vil ske samme nat. Den gamle beder indtrængende drengene om at holde sig indendørs med døren låst